兴业投资：美元全面回撤 等待非农指引
2021年5月7日
基本面
周四美元指数自本周整理高位回落，回踩90.80一线。非美资产全面走高，黄金上破1800，最高触及1814。欧元基本收复本周跌幅，瑞郎再创新高有进一步上升的倾向，商品货币纷纷上扬，其中加元因加央行更激进的紧缩立场涨幅再扩大逾140点。不过，日元仅小幅走高，而英镑受英央行利率决议影响剧烈震荡最终小幅收阴。
隔夜的消息，对美元并非完全利空，美元下行更多可能是受技术阻力水平的打压且市场在美国非农报告前调整头寸。数据显示，美国上周初请失业金人数自疫情以来首次降至50万以下，录得49.8万，预期53.8万。达拉斯联储主席卡普兰表达了和早前美联储官员相反的观点，认为美联储开始讨论缩减QE，宜早不宜迟。不过，美联储的主流声音依旧是美国经济还没有到支持美联储缩减QE的程度。
英央行维持0.10%央行基准利率不变，并且维持200亿英镑央行企业债购买规模和8750亿英镑央行资产购买规模不变。不过，有一名委员希望将资产购买规模降低至8250亿英镑。英国央行会议纪要指出，持续购买的步伐现在可能会有所放缓，购买预计将在2021年底左右结束。英央行将2021年GDP从5%大幅上调至7.25%，但将2022年GDP从7.25%下调至5.75%。总体来看，英央行鸽中有鹰，但鹰派不及市场预期，使得英镑受英央行利率决议影响反复拉锯后仍小幅走弱。
日内将公布美国非农报告，市场对此预期十分乐观。近期市场对美联储老调重弹宽松立场似乎已经有所麻木，若非农表现强劲，将有望增强市场对美联储很快收紧政策的信心，从而提振美元。不过，仍需要注意市场继续忽略美国经济领先复苏的事实，美债收益率无动于衷，仍将拖累美元。此外，加拿大也将同时公布就业数据，由于加央行释放将提前加息的信号，加元近期表现强势，若加拿大就业报告强劲，将有望使得加元表现继续一枝独秀。
技术面
欧元/美元
日图在1.2000一线企稳大幅拉升，当前测试10日均线和前高1.2075所在阻力水平。4小时图反弹测试前高，关注该档表现决定进一步方向。小时图在1.2000附近企稳后震荡上行，当前测试1.2070附近，阴线开始增加，警惕短线回调。日内建议谨慎操作，早盘寻求1.2075下方做空。
支撑位 ：1.2040 1.2000 1.1970
阻力位：1.2075 1.2100 1.2130
英镑/美元
日图维持在100日均线上方震荡，缺乏动能。4小时图多空拉锯，短线阻力位于1.3930。小时图剧烈震荡，暂时没有方向。日内建议谨慎操作，关注1.3940一线阻力表现决定进一步方向。
支撑位： 1.3860 1.3830 1.3800
阻力位： 1.3940 1.3975 1.4000
美元/日元
日图在反弹高位整理，随机指标倾向下行。4小时图多空拉锯，缺乏动能。小时图重心有所下移，初步支持关注109.00。日内建议暂时观望，关注109.00一线表现决定进一步方向。
支撑位： 109.00 108.80 108.60
阻力位： 109.40 109.60 109.75
黄金
日图上破1800，随机指标倾向进一步走高，但1815一线可能存在阻力。4小时图强势拉升，短期均线向上发散提供支持。小时图拉升后旗形整理，关注突破方向。日内建议谨慎操作，短线寻求1810-1818突破跟进及时止盈。
支撑位： 1810 1800 1790
阻力位：1818 1828 1845
白银
日图拉升再创新高，23.75低点以来的涨势维持完好。4小时图强势拉升，短期均线向上发散提供支持。小时图拉升后调整力度有限，但反弹在隔夜高点有受阻迹象，关注27.20支持。日内建议谨慎操作，激进者寻求27.40下方做空，下破27.10跟进。
支撑位： 27.10 26.60 26.20
阻力位： 27.40 27.80 28.00
